Постов с тегом "облигации серии 002р-26": 1

облигации серии 002р-26


Альфа-Банк сегодня собирает заявки на новый выпуск облигаций - Синара

Альфа-Банк (рейтинг агентства «Эксперт РА» — «ruAA+», «АКРА» — «AA+(RU)») сегодня с 11:00 до 16:00 по Москве собирает заявки на облигации серии 002Р-26.

•  Объем выпуска — от 5 млрд руб., срок обращения — 3 года, купонный период — 91 день.

•  Ориентир по ставке купона — 13,8–13,9% годовых (доходности — 14,53–14,64%).

•  Начало размещения, предварительно, — 21 февраля.

Длинные выпуски облигаций Альфа-Банка дают доходность в 13,2–13,5% годовых, что соответствует спреду к ОФЗ около 80–100 б. п. и, на наш взгляд, не совсем отвечает текущей рыночной конъюнктуре. Ориентир по новому выпуску предполагает премию к ОФЗ в размере 200–210 б. п. — на уровне верхней границы по бумагам компаний, имеющих сопоставимые рейтинги.
На наш взгляд, новый выпуск позволяет зафиксировать высокий купон на три года при весьма приемлемом кредитном качестве эмитента.
ИБ «Синара»

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн